На глобалізованому ринку можна очікувати фрагментації в продуктивності - у секторі трубопроводів і ліній управління це ключова тема.Дійсно, відносна продуктивність підгалузі відрізняється не лише географією та сегментом ринку, але й глибиною води, будівельним матеріалом та умовами навколишнього середовища.Ключовим прикладом такої динаміки є різні рівні очікуваного зростання ринку в різних географічних регіонах.Дійсно, у той час як традиційні мілководні ринки Північного моря та Мексиканської затоки (GoM) повільно слабшають, регіони Південно-Східної Азії, Бразилії та Африки стають все більш активними.Однак короткостроковий цикл також очікується значним зростанням у прикордонних секторах глибоководної Норвегії, Великобританії на заході від Шетландських островів і нижнього третинного тренду в Мексиканській затоці, з глибшими, суворішими та віддаленішими водами, що спричиняють активність у ці регіони.У цьому огляді Люк Девіс і Грегорі Браун з Infield Systems повідомляють про поточний стан ринків труб і ліній керування та про те, чого можуть очікувати спостерігачі галузі від перехідного ринкового циклу.
Ринковий прогноз
Протягом наступних п’яти років Infield Systems прогнозує, що витрати на трубопроводи та лінії контролю досягнуть позначки близько 270 мільярдів доларів, що дорівнює майже 80 000 км ліній, з яких 56 000 км будуть трубопроводами, а 24 000 км – лініями керування.Очікується, що разом ці два сектори спостерігатимуть високий рівень зростання після значного спаду між максимумами початку 2008 року та мінімумами 2009 та 2010 років. Однак, незважаючи на це загальне очікування зростання, важливо відзначити ключові відмінності в географічних продуктивності, оскільки ринки, що розвиваються, починають перевершувати традиційні види діяльності.
У той час як прогнозується відновлення капітальних витрат у більш зрілих регіонах у найближчій перспективі, довгострокове зростання є порівняно помірним, якщо розглядати його разом із деякими ринками, що розвиваються.Дійсно, нещодавні події в Північній Америці, включаючи наслідки фінансової кризи, трагедію Макондо та конкуренцію з боку берегового сланцевого газу, у поєднанні призвели до скорочення активності на мілководній ділянці E&A, а отже, і встановлення платформ і трубопроводів у регіоні.Подібна картина розгортається в Північному морі Великобританії – хоча млявий ринок тут більше зумовлений змінами у фіскальному режимі регіону та труднощами з отриманням кредиту – ситуація, яка погіршилася кризою суверенного боргу в єврозоні.
Однак, поки ці два традиційні мілководні регіони стагнують, Infield Systems очікує значне зростання на нових ринках Північно-Західної Австралії, Східної Африки та частини Азії (включаючи глибоководну діяльність у Південно-Китайському морі та офшорних басейнах Крішна-Годаварі біля Індії), тоді як глибоководні країни Західної Африки, Мексиканської затоки та Бразилії повинні продовжувати забезпечувати значний довгостроковий імпульс для ринку.
Переміщення гір – ріст стовбурів
Незважаючи на те, що тенденція до все більш глибоководних установок, а отже, і пов’язаних із ними ліній SURF, продовжуватиме привертати увагу промисловості, очікується, що мілководні установки зберігатимуть значну частку ринку в осяжному майбутньому.Дійсно, прогнозується, що дві третини капітальних витрат будуть спрямовані на розробки на глибині менше 500 метрів протягом періоду до 2015 року. Таким чином, звичайні трубопровідні установки становитимуть значну частку майбутнього попиту – значну частину з яких, за прогнозами, буде зумовлено мілководними розробками біля берегів Азії.
Мілководні магістральні та експортні магістралі будуть невід’ємною складовою ширшого ринку трубопроводів протягом наступного п’ятирічного періоду, оскільки, за прогнозами, цей підсектор продемонструє найбільше зростання.Діяльність у цьому секторі історично зумовлювалася тиском на національні уряди та регіональні органи влади з метою підвищення енергетичної безпеки шляхом диверсифікації поставок вуглеводнів.Ці основні трубопровідні мережі часто значною мірою залежать від міжнародних відносин і макроекономічних умов, і тому можуть бути непропорційно піддані затримкам і переоцінкам порівняно з будь-яким іншим сектором ринку.
Європа займає найбільшу частку ринку офшорного експорту та магістральних ліній з 42% загальної кількості встановлених кілометрів у світі та прогнозованими 38% капітальних витрат до 2015 року. З кількома гучними та складними проектами на етапах планування та будівництва, особливо Nord Прогнозується, що капітальні витрати на потоки, європейські магістралі та експортні лінії досягнуть близько 21 000 мільйонів доларів США протягом 2011-2015 років.
Вперше оголошений у 2001 році проект Nord Stream з’єднує Виборг у Росії з Грайфсвальдом у Німеччині.Ця лінія є найдовшим підводним газопроводом у світі довжиною 1224 км.У проекті Nord Stream бере участь комплекс підрядників, включаючи Royal Boskalis Westminster, Tideway, Sumitomo, Saipem, Allseas, Technip і Snamprogetti серед інших, які працюють на консорціум, до якого входять «Газпром», GDF Suez, Wintershall, Gasunie і E.ON Ruhrgas.У листопаді 2011 року консорціум оголосив, що перша з двох ліній підключена до європейської газової мережі.Очікується, що після завершення проекту гігантського подвійного газопроводу протягом наступних 50 років на європейський ринок, що потребує енергії, постачатиметься 55 мільярдів кубометрів газу (що дорівнює приблизно 18% споживання у північно-західній Європі у 2010 році).Крім Nord Stream, також очікується, що інвестиції в ринок магістральних і експортних ліній значно зростуть по всій Азії, зростучи з 4000 мільйонів доларів США в історичний період 2006-2010 років до майже 6800 мільйонів доларів США в майбутньому до 2015 року. Магістральні та експортні лінії в регіоні вказують на очікуване зростання попиту на енергію в Азії.
«Північний потік» охоплює логістичні, політичні та інженерні складності, пов’язані з розробкою великих магістралей.Дійсно, крім технічних труднощів, пов’язаних із проектуванням двох трубопроводів довжиною 1224 км, консорціуму розробників було доручено впоратися з політичними наслідками прокладання лінії через територіальні води Росії, Фінляндії, Швеції, Данії та Німеччини, а також задовольнити вимоги постраждали Латвія, Литва, Естонія та Польща.Знадобилося майже дев’ять років, щоб проект отримав згоду, і коли він нарешті був отриманий у лютому 2010 року, робота розпочалася швидко у квітні того ж року.Будівництво газопроводу Nord Stream має бути завершено в третьому кварталі 2012 року, а введення в експлуатацію другої нитки завершить одну з найбільш тривалих історій у розвитку експортної інфраструктури.Трубопровід Trans ASEAN є можливим проектом магістралі, який проходив би через Азію і, таким чином, розширив значні запаси вуглеводнів Південно-Східної Азії до менш багатих на ресурси районів.
Незважаючи на те, що такий високий рівень активності є обнадійливим, це не є стійкою довгостроковою тенденцією – скоріше це свідчить про цей конкретний цикл на ринку.Окрім найближчого зростання активності у Східній Європі, Infield Systems відзначає низький попит після 2018 року, оскільки ці розробки є в основному одноразовими проектами, і як тільки вони будуть запущені, Infield Systems бачить, що майбутню діяльність регулюватимуть сполучні лінії, а не додаткові великі експортні лінії. .
Катання на серфінгу – довгострокова тенденція
Завдяки плавучій видобутку та підводним технологіям глобальний глибоководний ринок є, ймовірно, найшвидше зростаючим сектором морської нафтогазової промисловості.Дійсно, оскільки багато наземних і мілководних регіонів стикаються зі спадом видобутку, а ННК контролюють багаті на ресурси регіони, такі як Близький Схід, оператори все більше прагнуть досліджувати та розробляти запаси в прикордонних регіонах.Це відбувається не лише в трьох глибоководних регіонах «важкої ваги» – уряді Москви, Західній Африці та Бразилії – але також в Азії, Австралазії та Європі.
Для ринку SURF така чітка та чітка тенденція до все більш глибоководної діяльності з розвідки та видобування повинна призвести до значного зростання ринку протягом наступного десятиліття та пізніше.Дійсно, Infield Systems прогнозує значне зростання в 2012 році, оскільки IOC продовжують розробляти свої обширні глибоководні запаси в Західній Африці та уряді США, тоді як Petrobras продовжує розробку передсоляних запасів Бразилії.
Як показано на малюнку 3 нижче, існує поляризація показників ринку між мілководним і глибоководним ринками прибою.Дійсно, хоча очікується, що ринок мілководдя продемонструє помірне зростання в найближчій перспективі, довгострокова тенденція не така позитивна.Однак у глибших водах діяльність є набагато більшою, оскільки очікується, що загальні капіталовкладення зростуть на 56% між періодами 2006-2010 та 2011-2015 років.
Незважаючи на те, що глибоководні розробки, безсумнівно, були основним двигуном зростання ринку SURF протягом останнього десятиліття, продовження розробки віддалених нафтових і газових родовищ буде ще більше підливати масла у вогонь.Зокрема, підводні зв’язки на великій відстані стають все більш поширеним сценарієм розробки родовищ, оскільки оператори та їхні підрядники починають дослідно-конструкторську роботу, щоб зробити ці технічно складні проекти більш здійсненними.Останні гучні проекти включають розробку Statoil і Shell Ormen Lange на шельфі Норвегії та проект Total Laggan на шельфі Великобританії в регіоні Західні Шетландські острови.Перший є найдовшим у світі підводно-береговим зв’язком, який зараз видобувається, тоді як другий поб’є цей рекорд і відкриє маржу Атлантики для подальшої діяльності з розвідки та видобутку після введення в експлуатацію в 2014 році.
Іншим ключовим прикладом цієї тенденції є розробка глибоководного родовища Jansz біля берега Австралії.Jansz є частиною проекту Greater Gorgon, який, за словами Chevron, стане найбільшим ресурсним проектом в історії Австралії.Проект передбачає розробку кількох родовищ, у тому числі Gorgon та Jansz, загальні запаси яких становлять 40 трлн куб.Орієнтовна вартість проекту становить 43 мільярди доларів США, а перше виробництво СПГ очікується в 2014 році. Район Greater Gorgon розташований між 130 і 200 км від узбережжя Північно-Західної Австралії.Родовища будуть з’єднані 70-кілометровим 38-дюймовим підводним трубопроводом і 180-кілометровим 38-дюймовим підводним трубопроводом із заводом з виробництва СПГ на острові Барроу.Від острова Барроу 90-кілометровий трубопровід з'єднає об'єкт з материковою частиною Австралії.
У той час як розробки SURF, такі як у більш складних частинах Північного моря, Бразилії, Західної Африки, уряду Москви, Азії та Північно-Західної Австралії, рухають ринок сьогодні, обнадійливі результати E&A у Східній Африці повинні забезпечити додаткове зростання в майбутньому.Дійсно, нещодавні успіхи розвідки, такі як у Вінджаммері, Баркентіні та Лагості, призвели до того, що відкриті об’єми перевищили порогове значення (10 трлн футів) для об’єкта СПГ.Східну Африку та Мозамбік, зокрема, зараз рекламують як Австралію завтрашнього дня.Анадарко, оператор Windjammer, Barquentine і Lagosta, планує розробляти ці запаси за допомогою офшорного підключення до берегового об’єкта СПГ.Тепер до нього приєдналося відкриття Eni на Mamba South, що робить можливий проект потужністю 22,5 трлн футів ймовірним до кінця десятиліття.
Трубопровід можливостей
Зростання трубопроводу, лінії контролю та, власне, ширшого офшорного ринку в майбутньому циклі, ймовірно, характеризуватиметься все глибшими, суворішими та віддаленішими проектами.МОК, НОК та незалежна участь, ймовірно, створять плідний ринок контрактів як для основних підрядників, так і для їхніх корінних партнерів.Такий підйомний рівень активності, ймовірно, створить значне навантаження на ланцюжок постачання в довгостроковій перспективі, оскільки інвестиційний апетит операторів перевищив ліквідність боргу, необхідного для інвестування в основи постачання: заводи з виготовлення, монтажні судна та, можливо, найважливіше , інженери трубопроводів.
Незважаючи на те, що загальна тема зростання є позитивним показником майбутнього отримання прибутку, такий погляд має бути пом’якшений страхом перед ланцюгом постачання з недостатньою спроможністю керувати таким збільшенням.Infield Systems переконана, що, окрім доступу до кредитів, політичної нестабільності та загрозливого перегляду законодавства про охорону здоров’я та безпеки, найпомітнішою загрозою для загального зростання ринку є брак кваліфікованих інженерів серед робочої сили.
Зацікавлені сторони галузі повинні знати, що, незважаючи на переконливу історію зростання, будь-яка майбутня діяльність на ринках труб і ліній керування залежить від ланцюга постачання достатнього розміру та можливостей, щоб підтримувати ряд проектів, запланованих різними операторами.Незважаючи на ці побоювання, ринок перебуває на межі особливо захоплюючого циклу.Як галузеві спостерігачі, Infield Systems уважно спостерігатиме протягом наступних місяців в очікуванні значного відновлення ринку після мінімумів 2009 та 2010 років.
Час публікації: 27 квітня 2022 р